摘要:提及外资投行的中国区主要业务,多数与IPO承销、股份配售、债券发行相关。但他们要角逐这些项目乃至成功拿下,却并不容易。一方面,他们要面临着中国监管部门的监管,另一方面更需要在中国市场上更快地“入乡随俗”。
9月3日,摩根士丹利华鑫证券雇佣内地高官及国企领导人子女一事被传的沸沸扬扬。兹事敏感,戳中痛点。
在这份网传的名单中,被大摩录用的共涉及五人,其中三位的父亲均是部委官员;另外两人的父亲则分别为海螺集团和潍柴动力的高管。2日下午,大摩内部人士向媒体证实确曾雇佣了相关员工,但显然并不愿透露过多细节。
事实上,大摩华鑫并不是唯一一家卷入雇佣内地高官子女漩涡的涉外投行。路透社在去年8月的一则报道中就称,投资银行在中国雇佣官员子女“已经有20多年历史”。在2001年之前,外资投行在中国的办事处已经有56个,现在这个数字还在不断膨胀。
父辈们的人脉
“你的父母是做什么的?你能给公司带来哪些业务?”
这个据称曾广泛流传在外资行招聘圈的问题,显示的是一场外资行和所雇员工之间微妙的心理对战。
近年来,随着中国政府将银行、保险、能源、通讯等巨头企业不断推向海外或者香港资本市场,融资额超过数百亿美元,这对于嗅觉灵敏的外资投行们来说,无疑是一场不容错过的丰盛宴席。
提及外资投行的中国区主要业务,多数与上述的IPO、股份配售、债券发行相关,以此来赚取不菲的佣金等收入。但外资行要角逐这些项目乃至成功拿下,却并不容易。一方面,他们要面临着中国监管部门的监管,另一方面他们更需要在中国市场上做到更快地“入乡随俗”。
谁能参与这些项目?中国监管部门仍然拥有相当的话语权。一度因为缺少“门路”而四处碰壁的外资投行,目光逐渐集中到一个特殊的群体身上。
这个群体之中,不乏高官子女,甚至也包括了不太光彩的情妇。外资投行们选择雇佣拥有政府背景的官员子女或亲属来担任要职。这些官员子女依靠父辈们积累的人脉资源,帮助其雇主获取国有企业在海外或香港上市的承销项目,借此通道,外资行迅速打开中国市场的大门。
据媒体粗略统计,在摩根、瑞银、美林、花旗等国际投行承揽的中国国企赴美、赴港上市的项目中,任职于各大投行的中国区高管起着决定性作用。这些中国区高管许多是官员子女,他们的任期甚至和所在外资投行获取中国企业IPO的时间相一致;同时,他们的任职与否甚至会影响到外资投行中国区业务的发展。
其中著名的案例就包括了:2006年上市的中国工商银行以及2010年上市的中国农业银行——这两家银行通过IPO各募集了220亿美元的资金。而在两轮的IPO中谋得一席之地的投行背后,都闪现了“官二代”的身影。
“子女项目” (sons and daughters program)
在外资投行雇佣内地高官子女的计划之中,摩根大通的“子女项目”是鼎鼎有名的一个。
《纽约时报》于2013年就曾刊出多篇报道,指出摩根大通从2006年起成立了专门的“子女项目”——也有说法称早在2002年就已成立。这个子女项目涉及该行聘用30名关系深厚者,及将这种聘用关系转为商业交易。该项目中,包括了因涉贪腐落马的中国铁道部总工程师、运输局局长张曙光之女张西希,还有某位现任金融监管层高官的“世交之女”等。
2013年5月,美国证监会开始调查摩根大通香港分部雇用中国国企高管子女是否涉嫌行贿。调查重点是相关招聘是否为获得特定业务而进行,若是则可能触犯了美国禁止行贿法。该法令禁止美国公司提供现金或者其他有价值的物品给政府雇员,以此来获得不正当的业务。
2013年8月30日,调查范围从摩根大通香港分部扩大到整个亚洲,被调查员工人数超过了200人。
2014年3月,摩根大通中国前CEO方方被香港廉政公署拘捕后获释。他被认为是上述“子女计划”的重要人物之一。有消息称,方方本人有意转为污点证人,并已经供出摩根大通招聘中国官员子女的情况。一时间,该公司的投行家们纷纷寻找独立律师,以求自辩自保。
以下为部分外资行雇佣员工名单:
人物 | 背景 | 曾任职 | 获得项目 |
任克英 | 前广东省委第一书记之女 | 贝尔斯登 花旗集团 法国巴黎银行 美银美林 | 1994年,广深铁路、兖州煤业的保荐人 2001年后,中国人寿、中国网通、建设银行及民生银行IPO承销商 |
李振智 | 家世显赫,毕业于美国麻省理工大学 | 美林投行部董事总经理 瑞银 | 2003年,中电国际IPO发行顾问 |
冯绍东 | 妻子出生于官宦之家 | 美林中国投行部联席主席 | 2006年,中国工商银行IPO承销商之一 东风汽车、中电国际、神华集团IPO |
孙翔 | 据称岳父是中国前铁道部高官 | 麦格理 | 中国铁道建筑总公司H股IPO承销商 2006年,南车电气香港主板挂牌交易 |
刘辉 | 据称父亲是中国金融监管系统高官 | 麦格理 | 2010年4月,中国农业银行H股IPO项目 |
胡知鸷 | 前高层孙女 | 瑞士信贷先后出任过董事总经理、中国区投资银行部主席 | —— |
杨丽娟 | 宋林情妇 | 瑞士银行 瑞士信贷 | Dealogic数据显示,在杨丽娟加盟瑞银之后,瑞银为华润处理交易总规模由不足8.5亿美元骤然膨胀到77亿美元。 |
(注:部分内容根据公开报道等综合)
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